11:17 / 16.09.2018
519

Пенсионная реформа-2018: что нужно делать, чтобы заработать на пенсию

4c0a6491f3d8e024ef3e67545750d77b

Рассказываем, что самое главное нужно знать о пенсионной реформе в Украине и как теперь действовать, чтобы заработать на пенсию.

На данный момент в Украине действует солидарная пенсионная система, которую называют первым уровнем пенсионной системы. Работают также негосударственные пенсионные фонды (НПФ) – так называемый третий уровень. Недавно в Верховную Раду внесен законопроект о создании второго уровня. Рассказываем о нем подробнее.

Выходим на второй уровень

Старший аналитик финансовой компании Альпари Вадим ИОСУБ напоминает, что первый уровень – это государственный Пенсионный фонд, который работает по солидарной системе. Он пополнятся за счет отчислений работодателей с зарплат работников (напомним, единый социальный взнос составляет 22% от заработной платы), а собранные деньги распределяются среди пенсионеров. Основная проблема – его перманентный и растущий дефицит, который покрывается за счет бюджета. Дефицит этот будет только увеличиваться, т.к. число пенсионеров у нас устойчиво растет, а количество трудоспособных граждан, напротив, сокращается.

Как говорит Сергей Поплавский, директор финансовой компании Фибо Украина, на текущий момент мы имеем дефицит Пенсионного фонда в размере 140 млрд грн.

Третий уровень пенсионной системы – это негосударственные пенсионные фонды (частные, корпоративные или профессиональные). В. Иосуб говорит, что пенсионеры могут вкладывать средства в разные финансовые инструменты: акции, облигации, банковские депозиты, недвижимость и т.д. Но за более чем 10 лет существования НПФ так и не стали особо популярными, их участников насчитывается менее 850 тыс. человек.

Поэтому пенсионная реформа жизненно необходима Украине, так как уже через 20-30 лет, по прогнозам экспертов, количество трудоспособных украинцев сократится с 25 млн до 16 млн, а число пенсионеров вырастет 9 млн до 12 млн.

По задумке авторов законопроекта, второй уровень пенсионной реформы должен стартовать в 2019 г. Предполагается, что украинский рынок капитала на протяжении трех лет получит 100 млрд грн отчислений, что позволит обеспечить миллионам украинцев безбедную старость. Откуда возьмутся эти деньги? Работодатель будет обязан вносить отчисления от 2% до 7%, не исключено, что процент будет повышен до 15%.

Таким образом, учитывая, что нынешние социальные взносы составляют 22%, выплаты для бизнеса могут повыситься до 28%-37%.

«Промежуточный, второй уровень системы подразумевает один большой пенсионный фонд, но работающий не «с колес», а инвестирующий средства по принципу НПФ в различные финансовые активы», - говорит В. Иосуб.

Подводные камни

По словам Андрея Шевчишина, старшего аналитика ГК Forex Club, есть две основные проблемы при внедрении второго уровня пенсионной системы.

Во-первых, неразвитость украинского фондового рынка и ограниченность альтернатив вложений. Общая капитализация фондового рынка низкая и не сможет удовлетворить потребности пенсионных фондов. В результате НПФ будут вынуждены ориентироваться на традиционные банковские депозиты и облигации внутреннего государственного займа (ОВГЗ).

Во-вторых, высокая нагрузка на работодателя, который по законопроекту должен делать отчисления. Это определенно скажется на выплатах сотрудникам зарплат. В случае, если заработает второй уровень пенсионной системы, будет временный провал доходов населения и потребления. Однако госбюджет благодаря этим средствам получит дополнительную ликвидность.

С. Поплавский считает, что ни бизнес, ни сотрудники не готовы ко второму уровню пенсионной системы, так как это приведет к росту расходов и снижению зарплат, а это в свою очередь понизит общие закупочные возможности и уровень инвестиций в реальный сектор. Это, как уже сказано, обусловлено тем, что в стране нет полноценного рынка капитала.

​Еще одной проблемой для запуска такого фонда, по мнению В. Иосуба, является неразвитый национальный фондовый рынок и практические сложности инвестирования в зарубежные активы. По сути, единственным ликвидным инструментом для инвестиций являются облигации внутреннего государственного займа. Депозиты несут в себе риски в связи с тем, что банковскую систему последнее время лихорадит. А рынок корпоративных акций формально существует, а фактически – нет. Инвестиции в землю и недвижимость в украинских реалиях тоже надежностью не отличаются.

Тем не менее В. Иосуб считает, что все эти проблемы не повод отказываться от самой идеи. «Систему второго уровня можно запустить в пилотном, экспериментальном режиме. В конце концов, проблема наличия ликвидного фондового рынка и крупных институциональных инвесторов – это проблема яйца и курицы. Возможно, что именно появление крупного пенсионного фонда, работающего по инвестиционному принципу, и приведет к зарождению ликвидного фондового рынка», - считает эксперт.

Виктория Хаджирадева

Важно: Позаботься о старости сам

Эксперты поделились советами, как украинцам обеспечить себе пристойную жизнь на пенсии самостоятельно.

Вариантов множество:

«К сожалению, на текущий момент нет стопроцентно выгодного вложения, лучше всего инвестировать в несколько вариантов.

1. Банковский депозит в американской или европейской валюте. Отметим, что лучше открывать их в нескольких банках и суммой, не превышающей 200 тыс. грн.

2. Инвестиции в недвижимость, которые не только сохранят вложенные средства, но и будут давать небольшой ежемесячный доход при условии сдачи объекта.

3. Открытие своего дела, которое будет приносить доход. Это может быть сфера предоставления услуг, ресторанный бизнес, строительство, магазин, ферма экопродуктов.

4. Банковские металлы. Также очень актуальное вложение, так как золото всегда в цене и является активом-убежищем.

5. Криптовалюты. Хотя сейчас на рынке цифровых валют наблюдается спад, но скорее всего, это временное явление и вполне вероятен всплеск их активности (стоимости) в среднесрочной перспективе.

6. Ценные акции США. Многие думают, что инвестировать в акции американских популярных компаний невозможно, но на деле это не так, и проживая в Украине, можно стать обладателем акций, к примеру, Tesla или Apple».

Сергей Поплавский, директор финансовой компании Фибо Украина

Хранить сбережения в валюте

«В Украине фондовый рынок на сегодняшний день не развит и малоликвиден. Акции акционерных обществ тяжело купить, еще тяжелее продать. Фактически этот вариант отпадает. Недвижимость ненадежна (ее сложно быстро продать по адекватной цене), она может дешеветь, особенно в кризисы, и требует расходов. К тому же, чтобы рассматривать инвестиции в недвижимость, надо быть владельцем весьма крупной суммы.​ Остается наиболее реальный вариант: хранить деньги на банковских депозитах, разделив сбережения по разным валютам. Как вариант, треть в гривне, треть в долларах, треть в евро. При этом важно ориентироваться не на максимальную процентную ставку по депозиту, а на надежность выбранного банка».

Вадим Иосуб, старший аналитик финансовой компании Альпари

Главное – минимум риска

«Учитывая долгосрочность вложений, и их специфику, требуется стабильный доход с минимальными рисками. При этом доходность не обязательно должна быть высокой, главное минимум риска. Потому что потеря пенсионных средств не допустима. В итоге под такие инвестиции подпадают депозиты в госбанках с гарантированной 100% суммой вклада и ОВГЗ, доход по которым также гарантирован государством. Сюда же можно отнести еврооблигации.

Долгосрочной инвестиций с низким уровнем риска является недвижимость и золото. Но, это – скорее защита от инфляции. Впрочем, в горизонте 10 лет и более, учитывая текущие уровни цен, такие инвестиции будут выгодны. Валюта также является средством защиты от инфляции.

Далее по уровню риска идут муниципальные и корпоративные облигации. Потом – рынок акций. Голубые фишки (акции наиболее крупных, ликвидных и надежных компаний со стабильными показателями доходности. – Ред.), акции второго, третьего эшелонов. Риск этих инвестиций – выше среднего. Поэтому, в структуре пенсионного портфеля их доля должна быть небольшой и хорошо диверсифицированной, чтобы проблемы одной инвестиции не отразились на всем портфеле».

Андрей Шевчишин, старший аналитик ГК Forex Club

Важно сохранить средства

В Украине не много вариантов куда долгосрочно можно вкладывать деньги и получать прибыль. У нас очень плохо развит фондовый рынок и покупать акции не очень перспективно.

Также слабо развиты и пенсионные фонды, которые зависят от экономической ситуации в стране, и пользуются малым доверием, которое было подорвано еще в 2014 г. высоким уровнем инфляции. Для инвестирования в недвижимость необходим не малый капитал и сдача в аренду подходит для больших городов, а для сел будет не актуальной. Деньги можно положить на депозит, но к сожалению, ставки по вкладам примерно компенсируют инфляцию, и по сути, человек их просто сохранит.

Покупая доллары, тоже прибыли не будет, так как любая валюта имеет свойство обесцениваться. В большинстве случаев получить прибыль, довольно-таки непросто, задача хотя бы их сохранить, это лучше, чем просто хранить деньги под матрасом, где они обесценятся.

Евгений Копейко, начальник отдела анализа финансовых услуг компании «Простобанк Консалтинг»

Источник: АиФ


Добавить комментарий

Защитный код
Обновить

28721570 1810613952322390 211018909 n

inter bud 300х150 2

top5

«Хотели бы ли Вы уехать из Украины и жить за границей?»

Погода:

24°C
Краматорск

Влажность 44%

Ветер 2 м/с

Давление 766 мм

Курс валют НБУ на 19.09.2018:

USD 100 USD 2812.0205
EUR 100 EUR 3280.7843
RUB 10 RUB 4.1964

 ВОСТОЧНЫЙ ПРОЕКТ

КОНТАКТЫ РЕДАКЦИИ

ул. Академическая, 52, г. Краматорск, Донецкая область, 84313, Украина

+38 (06264) 5-10-63

+38 (095) 489-00-55

vostproject@gmail.com

http://www.vp.donetsk.ua

© 2017 ВОСТОЧНЫЙ ПРОЕКТ. Все права защищены.
X to top

Войдите через социальные сети или зарегистрируйтесь

Регистрируясь на сайте Вы автоматически соглашаетесь с правилами сайта